每日债市参考(2011.12.28)
今日关注
1. 周二，央行公开市场招标发行了40亿一年期央票，中标收益率持平于3.4875%。
2. 周二，国家统计局发布报告，今年1-11月全国规模以上工业企业实现利润同比增长24.4%，增幅较前10个月回落0.9个百分点。其中，11月当月实现利润5,421亿元，同比增长17.9%。
3. 周二，人民币兑美元汇率中间价报6.3152，与上一交易日相比小幅上升15bp，再创汇改以来的新高。
市场评述
银行间现券市场——收益率持稳
周二，银行间现券市场收益率继续保持稳定，成交较上一交易日略显活跃。国债方面，中长期限6.8y110021先后成交在3.37%和3.36%，小幅下行1-2bp；超长期限30年期110016成交在4.07%，50年期110023成交在4.26%。央票方面，一年央票交投依然火爆，1年1101094和1101096成交在3.505-3.515%区间，2.9年1101081成交在3.46%，小幅上行2bp。金融债方面，中长期限收益率稍有下行，2.8年110317成交在3.57%，4.6年110412成交在3.605-3.615%，4.9年110318和110419成交在3.60%，6.5年110411成交在3.75%，9.8年110258成交于3.97%，下行1.5bp；shibor浮息债110217成交在101.24元，持平。
银行间资金市场——利率全面上行
周二，央行以价格招标方式发行了2011年第一百期央行票据，票据期限1年，发行量为40亿元，价格96.63元，参考收益率3.4875%。同时，未进行正回购操作。当日，银行间拆借和回购两市场共成交6967.74亿元，较上一交易日减少260.41亿元。市场资金面基本保持平稳，隔夜和跨年资金需求旺盛，各期限资金利率均不同程度上行。早盘，短期资金一度缺少融出，市场短时间陷入紧张，午盘后，随着隔夜资金融出增加，市场紧张情绪得以缓解。日终隔夜回购加权报收于3.0838％；７天回购加权则继续上行26.82bp，报收于4.4523％。
利率互换市场——市场续平静
周二，IRS市场依然较为平静，repo各期限均有一定上扬；shibor曲线除2y有1bp上扬，其余保持平稳；depo曲线保持平稳，没有变化。早盘repo 1y先后成交于2.79%和2.80%。下午市场买卖双方经博弈后，repo 3y首先成交于2.75%后，repo 2y和shibor 3y分别在2.67%和3.55%处有小量成交。当日FR007定盘在4.37%，较上一交易日上扬37.00bp，3m shibor定盘在5.4686%，较上一交易日上扬1.14bp